什么是股指期貨點(diǎn)差？

由于現(xiàn)貨價格和期貨價格的改變幅度并不完全相同，所以兩者之間的價差，也就是基差，或許會發(fā)生改變。

比如買套期保值，投資者或許通過買入現(xiàn)貨，賣出套期保值完畢時的期貨來獲利合約，此刻基差變?nèi)?，即現(xiàn)貨價格相對較低，期貨價格相對較高。相反，假如此刻是賣出套保，由于套保完畢會賣出現(xiàn)貨，買入期貨合約，當(dāng)基差變?nèi)鯐r，投資者或許會因低賣高買而虧本。